近期，存款掛牌利率下調牽動著儲戶的心。無疑，存款掛牌利率的下調直接影響百姓存款利息收入。在此背景下，繼續堅守銀行存款是否是明智的選擇？打理“錢袋子”還有更好的渠道嗎？

　　“建議居民明確自身資金安排和風險承受能力，采取多元化投資，并堅持價值投資和長期投資理念，可以選擇一些具有長期投資價值的投資工具來提高投資收益。”普益標準研究員張艷表示。

     “零錢組合理財”受到青睞

　　銀行存款利率普遍下降之后，不少居民調整投資方式，做出了不同的選擇。與此同時，不少銀行也積極響應客戶需求、推出創新產品。

　　最近比較火熱的“零錢組合理財”受到不少投資者的青睞。

　　今年以來，多家銀行將幾只甚至幾十只貨幣基金等產品組合搭配，成為一種新的組合式現金管理產品，也是銀行零錢理財類產品的一種。整體來看，申贖靈活、兼顧收益和安全性，成為零錢理財類產品受到投資者追捧的重要原因。

　　據普益標準統計，今年7月，全市場共發行了59款零錢理財類產品（包含總份額產品），較 去 年 同 期 上 漲883.33%，翻了近9倍。其中，97%為理財公司發行，發行規模合計為2989萬元。另外，目前市場上零錢理財7日年化收益率超過2.3%的產品占比一半左右。

　　總體來看，今年上半年，貨幣型基金表現不俗。該類基金主要投資于債券、央行票據、回購等安全性高的短期金融品種，又被稱為“準儲蓄產品”，主要特征是活期便利、每日記收益、按月分紅利。

　　理財產品重回投資者視線

　　“我們的3年期大額存單收益率由2.85%降到2.65%，并且額度比較緊張。”某國有大行理財經理表示，調整前后20萬元大額存單利息將減少約1200元。盡管如此，大額存單仍“一單難求”，不少客戶需要排隊預約額度。

　　在存款利率下調的背景下，今年上半年收益逐漸回正的銀行理財產品重回投資者視線。在理財經理推薦的各類產品中，投資于存款、債券等低波動資產的固定收益類理財產品成為“主力軍”，這類產品收益率一般比存款、國債等高一些，風險相對較小，比較適合穩健型投資者。

　　專家表示，由于存款掛牌利率下調會降低銀行的資金成本，提高銀行的投資空間和能力，因此，銀行理財的收益有望穩中有升。相關數據顯示，截至2023年8月末，銀行理財產品的平均預期年化收益率為3.2%，較去年底略有上升。

　　“預計未來中長期限的定期存款利率仍有進一步下行的空間。”專業人士建議，投資者未來可以更好地明確自身的風險偏好，分散投資，考慮配置一些投資權益類資產的資管產品，并以中長期視角耐心持有。

　　當前風險偏好仍趨保守

　　繼9月初國有大型銀行、股份制銀行紛紛下調中長期定期存款掛牌利率后，多地中小銀行也火速跟進。

　　眼下，中長期定期存款年利率3%以上的產品已經很少了，“2”字開頭的利率產品成為主流。其中，股份制銀行、城商行存款利率較以前下調較多。

　　對此，專家認為，雖然掛牌利率下降，但銀行存款仍然是一種安全、穩定的理財方式。“居民可以根據自己的風險偏好配置一部分銀行存款，此外，還可以考慮一些低風險、中等收益的理財產品，如貨幣基金、銀行理財、國債等。同時，也要關注存款掛牌利率下調對其他理財產品的影響，做出合理的判斷和決策。”張艷表示。

　　劉楓 整理